Développer une nouvelle activité optimiser le croisement entre une envie personnelle et la réalité du marché
Développer une nouvelle activité est autant une aventure exaltante qu’un défi. En...
Lire l'article
Financement des investissements : emprunt ou crédit-bail ?
L’emprunt et le crédit-bail sont deux modes de financement possibles pour une entreprise, mais il existe des différences significatives entre chaque solution. Retrouvez les caractéristiques de chacun dans cet article.
Qui est propriétaire ?
L’emprunt est une dette financière
L’entreprise s’endette pour acheter un matériel dont elle sera propriétaire.
Le crédit-bail est un contrat de location longue durée
L’entreprise paie un loyer sur une période définie pour pouvoir utiliser un matériel dont elle n’est pas la propriétaire. A la fin de cette période, l’entreprise peut choisir de rendre le matériel ou de l’obtenir pour une somme définie dès le début du contrat.
Les comptes de l’entreprise
- Dans le cas d’un emprunt classique, la dette et l’actif financé sont inscrits au bilan. Les amortissements et les intérêts d’emprunts sont des charges qui viennent en déduction du résultat.
- Dans le cas du crédit-bail, rien n’est inscrit au bilan (puisque l’entreprise n’est pas propriétaire du bien), mais on retrouve les charges de location dans le compte de résultat.
Crédit-bail et crédit classique sont donc souvent sensiblement équivalents sur le montant des charges déductibles qu’ils génèrent.
Qu'en est-il de la TVA ?
Lorsque l’entreprise emprunte pour acheter un matériel, elle doit avancer la TVA sur celui-ci et donc prévoir la trésorerie nécessaire.
A contrario, en cas de crédit-bail, la TVA est avancée sur chacun des loyers, et donc diluée sur la durée du contrat, avec un effort de trésorerie moins important. Attention cependant, parfois le premier loyer du crédit-bail peut être majoré, et créer ainsi une avance de TVA importante.
Crédit-bail et emprunt en résumé
Le crédit-bail offre un peu plus de souplesse dans la gestion des immobilisations de l’entreprise en permettant également de limiter son endettement. Il faut cependant garder en tête que l’entreprise n’est pas propriétaire de ce matériel pendant la durée du crédit-bail.
Des différences de coûts importantes peuvent exister. Il est donc important de comparer ces deux méthodes de financement avant de prendre une décision en tenant compte également des besoins et contraintes de l’entreprise. Le taux d’endettement, le poids des charges sont par exemple des indicateurs à prendre en compte. Le crédit-bail étant moins risqué pour les établissements financiers (ils restent propriétaires du matériel), il peut être plus facile à obtenir qu’un emprunt, d’autant plus qu’il n’est souvent pas nécessaire de souscrire une assurance emprunteur.
A noter :
- Le crédit-bail n’exonère pas des taxes (émission de dioxyde de carbone et ancienneté des véhicules) pour les véhicules de tourisme utilisés par la société. En effet, conformément à l'article 1010 du code général des impôts (CGI), les sociétés sont soumises à une taxe annuelle à raison des véhicules de tourisme qu'elles utilisent en France. En d’autres termes, les véhicules utilisés par la société, dont les véhicules loués ou mis à sa disposition, dès lors qu’ils sont utilisés en France, sont soumis à ces taxes.
- En cas de réparations couteuses à faire sur un matériel en crédit-bail, celles-ci seront passées en charges et non pas en immobilisations, avec un risque de dégrader le résultat de l’entreprise de façon importante.
Encore + d'articles ? C'est ici...
La résilience d'une entreprise passe par celle du chef d'entreprise
Dans un monde en perpétuelle évolution, les entreprises doivent sans cesse s'adapter...
Lire l'article
Transmettre son entreprise : une étape de vie à anticiper
La transmission d’une entreprise est une étape cruciale dans la vie d’un dirigeant....
Lire l'article
Optimiser les traitements phytosanitaires de la vigne
Depuis 2008, les plans Ecophyto successifs visent la réduction de l’usage des produits...
Lire l'article
Cyberattaques un nouvel outil de gestion de crise
Les cyberattaques représentent une menace omniprésente pour les entreprises de toutes...
Lire l'article
Production d'Énergie en France : besoins et part des énergies renouvelables
L’analyse du bilan énergétique de la France montre l’énergie que nous utilisons...
Lire l'article
Surmonter la difficulté à prendre une décision : Pourquoi et comment
Découvrez pourquoi il est parfois difficile de prendre une décision et apprenez...
Lire l'article
Démission reconversion : un dispositif avantageux pour les salariés comme pour les employeurs
Lancé le 1er novembre 2019, le dispositif démission reconversion reste encore méconnu....
Lire l'article
SARL vs SAS : qui gagne le match ?
Lorsque l’on a un projet de création d’entreprise, on se pose automatiquement la...
Lire l'article
Entreprises en difficulté mieux vaut prévenir que guérir
Les problèmes de trésorerie ne sont en général que la résultante de difficultés...
Lire l'article
Ces contenus peuvent vous intéresser
Aide de compensation des pertes liées à la FCO 3 et 8
Le Gouvernement a annoncé une aide d’urgence de 75 M€ pour les éleveurs qui subissent la fièvre catarrhale ovine (FCO). Sur ce montant, une enveloppe de 25 millions...
En savoir plus
Grandes cultures : Moyens de réduction de l’empreinte carbone
Face à l’urgence climatique, connaître l’impact environnemental de son exploitation agricole est devenu essentiel. Le diagnostic carbone offre une photographie...
En savoir plus
Développer une nouvelle activité: optimiser le croisement entre une envie personnelle et la réalité du marché
Développer une nouvelle activité est autant une aventure exaltante qu’un défi. En tant que dirigeant d'entreprise, il est essentiel que vous trouviez un équilibre...
En savoir plus